出口抗压彰显产业韧性 进口替代激活内生动能

□ 石天放

根据中国海关数据（下同），2025年上半年，我国医药产品进出口总额达979.5亿美元，同比微增0.23%。医药进出口贸易在复杂环境中承压前行。在医药产品出口贸易中，西药类产品（含原料药、西药制剂、生化药）出口额为279.3亿美元，占出口额（545.4亿美元）的51.2%，表现出较强的抗压韧性；进口贸易中，西药类产品进口额为249.9亿美元，占比57.6%。

西药类产品中，西药制剂出口所占比重稳定在13%以上，进口则延续2024年下半年以来的增长态势。生化药出口以企稳为主，部分品类的进口在国产替代加速的背景下继续下滑。

进出口贸易整体情况

西药制剂：出口承压前行，进口延续增长

2025年上半年，我国西药制剂出口额为37.4亿美元，占上半年西药类产品出口额的13.4%。量价方面，整体表现出“量增价跌”态势，制剂出口量同比增长29.2%，出口单价同比下降17.7%。

从月度出口数据看，1月份出口延续了2024年下半年以来的增长态势，2月份、3月份则出现下跌；4月份受关税政策影响，出现大规模“抢出口”现象；5月份出口额增幅甚至达到48.5%；进入6月份，“抢出口”逐步出清但仍然存在，叠加出口价格下跌，造成出口额同比下降（详见图1）。

从贸易方式看，上半年西药制剂出口仍以一般贸易为主（占比54.5%），出口额同比增长12.6%；加工贸易出口额同比增长46.5%。在加工贸易出口中，进料加工贸易占主要份额，出口额同比增幅达107.6%。

2025年上半年，我国西药制剂进口额为111.7亿美元，占上半年西药类产品进口额的44.7%。量价方面，表现出以量驱动的特征，制剂进口单价同比下降7%，进口数量则同比增长8.2%。

从月度进口数据看，1月份西药制剂进口额下降，主要由进口数量和均价同步下降导致；2月份则出现反向波动；3月份保持正增长；4月份受到关税政策影响，在单价微增的同时出现进口量下降；5月份以来，进口量回升，但进口单价下探较多，特别是6月份进口单价同比降幅达24.1%（详见图2）。

从贸易方式看，上半年西药制剂进口以海关特殊监管区域物流货物为主，占比达55%；其次为一般贸易进口，占比32.7%。贸易方式结构相较2024年同期和全年水平未发生明显变化。

生化药：出口“量增价跌”，进口“量价双跌”

2025年上半年，我国生化药出口额为20.4亿美元，占上半年西药产品出口额的7.3%。量价方面，出口量同比增长8.5%，出口单价同比下降9.3%，与西药制剂相似，整体呈“量增价跌”态势。

从月度出口数据看，1月份、2月份生化药出口额均实现同比增长；3月份出口单价出现下滑，带动出口额下降；4月份，在关税政策影响下，出口单价继续下滑，但出口量呈现同比增长态势；6月份出口单价降幅收窄至2.4%，出口量增幅回落至0.1%，基本平稳（详见图3）。

从贸易方式看，与西药制剂出口相比，尽管上半年生化药出口主要贸易方式也为一般贸易，但占比高达93.5%，相较海关特殊监管区域物流货物、加工贸易等其他贸易方式占绝对主导地位。

2025年上半年，我国生化药进口额降至78.6亿美元，占上半年西药产品进口额的31.5%。进口额的下降来自进口单价、数量的同时下跌，其中进口量同比下降6.1%，进口单价同比下降14.5%。

从月度进口数据看，1月份开始，生化药进口额同比降幅较大；2月份短暂反弹后，自3月份开始持续下降，到6月份仍未出现降幅收窄、止跌回暖的趋势（详见图4）。

从贸易方式看，上半年生化药进口主要贸易方式为海关特殊监管区域物流货物进口，占比达76.2%；其次则为一般贸易进口，占比18%。贸易方式组成结构与过往相比变化不大。

进出口市场和产品表现

西药制剂：新兴市场出口表现良好

从出口市场来看，2025年上半年，我国西药制剂出口至全球169个国家和地区。其中，美国、法国、丹麦、澳大利亚、印度、意大利等为主要出口市场。上半年，前十大市场出口西药制剂的金额占全部市场的58.6%，占比较2024年全年水平提高2.8个百分点。

出口市场中，上半年对法国出口所占比重较2024年全年水平大幅提高，但对丹麦出口所占比重相应大幅降低。此外，对意大利出口比重也有所提高，增长或减少的变量主要是以胰岛素类似物为代表的肽类激素和GLP-1多肽类药物等，其背后的驱动因素为美关税政策扰乱全球供应链的背景下，企业调整生产供应链布局，同时进行备货以应对不确定性预期。

在关税壁垒高企的情况下，上半年我国西药制剂对美出口额同比增长14.6%，其增量主要来自出口量的大幅增长。1—6月对美制剂累计出口量同比增长93.5%，4月份增量尤其突出，出口量同比增长152.8%，足以证明出口额正增长的背后是企业“抢运出口”和“备货应对”的表现。实际上，今年6月份单月对美出口制剂金额占当月制剂出口至所有市场总额的比重，较前两年均有所下降，除受企业抢出口以应对供应链不确定性冲击影响外，也受对非美市场出口增长的影响。上半年制剂对非美市场出口额同比增加5%，其中对共建“一带一路”国家新兴市场出口表现良好，例如对巴西出口额同比增长79.8%，对尼日利亚出口额同比增长53.9%，对巴基斯坦出口额同比增长10.5%，对秘鲁出口额同比增长21.7%。

从进口市场来看，2025年上半年，我国自全球58个国家和地区进口西药制剂。其中，德国、意大利、美国、日本、瑞典等为主要进口市场。前十大市场进口西药制剂的金额占全部市场的79.7%，占比与2024年全年水平相比未发生明显变化。

进口市场中，自德国、意大利进口西药制剂比重较2024年水平有所提高，且进口额分别同比增长17%、6.5%。自瑞典、爱尔兰进口额也取得了正增长，整体上延续了2024年下半年特别是四季度以来的增长态势。上半年制剂自美进口额同比下降8.4%，金额下降的背后是进口量同比31.4%的下跌，而减量则主要体现在4月份和5月份。受关税壁垒影响，4月份自美进口制剂数量同比下降54.3%，5月份数量同比下降59.6%。相应的，4月份与5月份，自部分非美市场进口制剂取得放量。例如，5月份自日本进口量同比增长16%，自德国进口量同比增长28.3%，自法国进口量同比增幅甚至达到64.1%。6月份，制剂自美进口量逆势恢复同比26.5%的正增长，充分表明在“不确定性”中的全球药品产业链供应链虽然承压，但中国巨大的市场规模与市场需求仍不可忽视。

从具体产品来看，2025年上半年，激素类制剂出口表现良好，出口额为9.7亿美元，同比增长10.7%。出口的各品类中，以各类胰岛素、胰岛素类似物制剂等肽类激素和GLP-1多肽类药物为主。青霉素类制剂出口额为2亿美元，同比下降2.3%。头孢菌素类制剂出口额为1.6亿美元，同比增长2.2%。除青霉素、头孢菌素之外的其他抗感染类制剂，出口额为5.2亿美元，同比下降6.3%。

青霉素类制剂出口市场规模最大的单一品种仍为阿莫西林制剂，出口额为7255万美元，同比下降6.7%，主要出口市场为尼日利亚、印度、坦桑尼亚、西班牙、马达加斯加、越南等。头孢菌素类制剂出口市场规模最大的单一品种为头孢曲松制剂，出口额为6137万美元，同比增长19.8%，主要出口市场为尼日利亚、美国、日本、法国、泰国等。

生化药：出口减量，不同产品进出口表现差异大

从出口市场来看，2025年上半年，我国生化药出口到全球178个国家和地区。其中，美国、印度、荷兰、日本、德国等为主要出口市场。前十大市场出口生化药的金额占全部市场的50.7%，占比与2024年全年水平基本一致。

出口的减量，主要体现在受关税影响的对美出口中。上半年生化药对美出口额同比降幅为19.7%，由单价下跌27.6%所致。其中，不同产品表现存在差异：作为生化药中的“大宗原料”，肝素及其盐对美出口量价齐跌；免疫制品则与整体表现一致，出口数量保持增长而价格下跌。对非美市场的出口中，对印度、荷兰、日本出口量同比增幅分别为43.2%、27%、12.2%。

从进口市场来看，2025年上半年，我国自全球77个国家和地区进口生化药。其中，美国、爱尔兰、瑞士、德国、奥地利等为主要进口市场。前十大市场进口生化药的金额占全部市场的89.9%，占比较2024年全年水平下降约3个百分点。

进口市场中，历年来常居我国生化药进口市场第一位的爱尔兰，今年上半年的进口额首次下跌到第二位，同比降幅高达60.9%。自德国进口额同比下降7.4%，但自瑞士、奥地利进口额分别增长22.1%和64.2%，自瑞典进口额增幅高达135.4%。美国跃升成为生化药进口第一大市场，进口额同比增长2.8%，进口量增长18.6%。

从具体产品来看，肝素及其盐为主要出口品类，出口额为2.7亿美元，同比下降26.7%；出口价格同比降幅已收窄至9.9%，上半年平均价格为4393.8美元/千克，较新冠疫情期间的价格高点降幅超过三分之二。

人用疫苗的进出口贸易则表现出截然相反的态势。进口方面，上半年进口额为5.9亿美元，同比下降82.4%，进口量同比下降71.1%，进口单价同比下降39.2%。实际上，疫苗进口额自2024年下半年便开始出现下降。2024年下半年，智飞生物代理的默沙东四价HPV疫苗无批签发记录，九价HPV疫苗批签发量较上年同期下降53.9%。2025年2月开始，默沙东在中国境内的四价、九价HPV疫苗暂停供应，全部“让路于”其在华代理商智飞生物去库存。2025年一季度，葛兰素史克的带状疱疹疫苗批签发量同比下降均超过70%。另外，国产疫苗替代竞争激烈，万泰生物、欧林生物、百克生物等多家疫苗企业相关品种批签发量同比大幅增长。出口方面，取得了较好成绩。今年上半年，人用疫苗出口额达到1.3亿美元，同比增长31%，出口量同比增长118.1%。其中对缅甸、印度尼西亚、巴基斯坦、智利等新兴市场的出口量实现大幅增长。

2025年上半年，免疫制品进口额为50.2亿美元，同比增长19.9%，主要进口市场为瑞士、美国、德国、爱尔兰等。其中，自美国进口，表现出受到关税政策影响而逆势波动的显著特征。今年一季度自美国进口免疫制品数量同比增长32%，延续2024年下半年以来的增长趋势。自4月份开始，进口量大幅增长，二季度整体进口量同比增长126.9%，进口价格同比下降51.5%，属于行业应对关税变动的“突击进口”。

在多变的外部形势下，中国医药外贸所展现出的活力与韧性，有力说明了我国医药产业在全球供应链布局中的不可替代性，以及我国医药企业应对复杂局势时极强的抗压本领。

（作者单位：中国医药保健品进出口商会）